Осциллятор Чайкина

Рейтинг надежности брокеров за 2020 год:

Chaikin Oscillator (Чайкина Осциллятор)

Марк Чайкин (Marc Chaikin) создал этот индикатор объема, продолжая работу своих предшественников Джозефа Гранвилла (Joe Granville) и Ларри Уильямса (Larry Williams). Осциллятор Чайкина представляет собой разность скользящих средних индикатора накопления/распределения.

Представленное ниже объяснение интерпретации индикатора накопления/распределения объема дано самим Марком Чайкиным и приводится здесь с его согласия. «Технический анализ как рыночных индексов, так и отдельных акций должен обязательно включать в себя изучение объема торгов, чтобы помочь аналитику составить верное впечатление о внутреннем состоянии конкретного рынка. Анализ объема позволяет разглядеть за динамикой цен внутреннюю силу или слабость рынка. Зачастую только по расхождению объема и цен можно узнать о предстоящем важном развороте рынка. Хотя технические аналитики всегда придавали большое значение объему торгов, сколько-нибудь эффективных исследований в этой области практически не проводилось до конца 60х, когда Джозеф Гранвилл и Ларри Уильямс более творчески подошли к изучению взаимосвязи цены и объема.

В течение многих лет считалось, что цена и объем должны расти и падать одновременно, и любое нарушение этой взаимосвязи является признаком возможной смены ценовой тенденции. Концепция балансового объема (ОВV) Гранвилла, — согласно которой весь объем в день роста цен рассматривается как накопление, а в день спада — как распределение, — приемлема, но слишком упрощена и потому малоценна. Дело в том, что в очень многих случаях важные пики и впадины цен (как краткосрочные, так и среднесрочные) подтверждаются ОВV. Однако, если образование ценового экстремума все же сопровождается расхождением линии ОВV — это, как правило, служит надежным техническим сигналом, за которым следует разворот цен.

Ларри Уильямс развил и усовершенствовал концепцию балансового объема. Чтобы определить, что происходило в данный день на рынке в целом или с отдельной акцией — накопление или распределение — Гранвилл сравнивал текущую цену закрытия с предыдущей, а Уильямс—цену закрытия с ценой открытия. Уильямс создал кумулятивный индикатор, прибавляя к его накопленному значению некоторую долю дневного объема торгов, если цена закрытия была выше цены открытия, и вычитая некоторую долю объема, если цена закрытия была ниже цены открытия. Этот индикатор накопления/распределения оказался гораздо эффективнее классического метода анализа объемных расхождений, созданного Гранвиллом. Затем Уильямс пошел дальше, создав на основе линии накопления/распределения осциллятор, позволяющий получать еще более точные сигналы к покупке и продаже.

К сожалению, в начале 70х годов ежедневные газеты перестали публиковать данные о ценах открытия акций, и расчеты по формуле Уильямса стали невозможны без ежедневных звонков брокеру. По причине недостатка необходимых данных я и создал осциллятор Чайкина, заменив цену открытия в формуле Уильямса на среднюю цену дня и распространив применение осциллятора на товарные рынки. Осциллятор Чайкина — это превосходный инструмент анализа рынка и источник надежных сигналов к покупке и продаже. На мой взгляд, он значительно превосходит предшествующие разработки. Концепция этого осциллятора опирается на три основных положения.

Первое: если акция или индекс закрываются выше своего среднего значения за день (которое определяется как [максимум + минимум] / 2) — значит в этот день происходило накопление. Чем ближе уровень закрытия акции или индекса к максимуму, тем активнее накопление. И наоборот, если акция закрывается ниже средней цены дня — то в этот день происходило распределение. Чем ближе к минимуму закрывается акция, тем активнее распределение.

Статья года:  Брокер StarfishFX.com – бинарные опционы, официальный сайт Starfish FX

Второе положение: устойчивый рост цен сопровождается ростом объема торгов и сильным накоплением объема. Поскольку объем — это своего рода топливо, питающее рост рынка, то отставание объема при росте цен свидетельствует о недостатке топлива для продолжения подъема. И наоборот, падение цен обычно сопровождается низким объемом, а заканчивается панической ликвидацией позиций институциональными инвесторами. Таким образом, сначала наблюдается рост объема, затем падение цен при уменьшенном объеме, и лишь когда рынок приближается к основанию, происходит некоторое накопление.

Третье положение состоит в том, что с помощью осциллятора Чайкина можно отслеживать объем денежных средств, поступающих на рынок и уходящих с него. Сопоставление динамики объема и цен позволяет выявлять вершины и основания рынка — как краткосрочные, так и среднесрочные.

Поскольку не существует безошибочно действующих методов технического анализа, рекомендую применять этот осциллятор совместно с другими техническими индикаторами. Надежность краткосрочных и среднесрочных торговых сигналов будет выше, если вместе с осциллятором Чайкина использовать, например, ценовой конверт на основе 21-дневного скользящего среднего и какой-либо осциллятор перекупленности/перепроданности. Наиболее важный сигнал осциллятора Чайкина возникает, когда цены достигают нового максимума или минимума (особенно на уровне перекупленности или перепроданности), а осциллятору не удается преодолеть свое предыдущее экстремальное значение и он разворачивается. Сигналы в направлении среднесрочной тенденции надежнее сигналов против тенденции. Подтверждение осциллятором нового максимума или минимума не означает, что цены продолжат движение в том же направлении. Я расцениваю это событие как незначащее.

Лучшие отечественные брокеры бинарных опционов:

Существует и другой способ использования осциллятора Чайкина, при котором изменение его направления считается сигналом к покупке или продаже, но только если оно совпадает с направлением ценовой тенденции. Так, если акция на подъеме и ее цена выше 90-дневного скользящего среднего, то поворот кривой осциллятора вверх в области отрицательных значений можно считать сигналом к покупке (но только если цена акции выше 90-дневного скользящего среднего — не ниже него). Разворот осциллятора вниз в области положительных значений (выше нуля) можно считать сигналом к продаже, только если цен акции в этот момент ниже 90-дневного скользящего среднего цены закрытия».

Осциллятор Чайкина | Chaikin Oscillator

Осциллятор Чайкина (англ. Chaikin Oscillator) был разработан трейдером Марком Чайкиным (англ. Marc Chaikin) и является индикатором момента линии накопления-распределения (англ. Accumulation Distribution Line, ADL). Другими словами, он представляет собой индикатор индикатора. В классическом случае он является разницей между 3-ех и 10-ти дневным экспоненциальным скользящим средним (англ. Exponential Moving Average, EMA) линии накопления-распределения. Его применение в анализе рынка, главным образом, сводится к прогнозированию изменения направления линии накопления-распределения, которое обычно предшествует смене направления тренда. Помимо этого, осциллятор Чайкина генерирует сигналы на основе пересечения так называемой нулевой линии и бычьей или медвежьей дивергенции.

Описание и настройка

Методика расчета значения осциллятора Чайкина в период времени t состоит из четырех последовательных этапов.

1. Рассчитывается значение мультипликатора денежного потока (англ. Money Flow Multiplier, MFM):

где Ct – цена закрытия в период времени t;

Ht – максимальная цена в период времени t;

Lt – минимальная цена в период времени t.

2. Рассчитывается значение объема денежного потока (англ. Money Flow Volume, MFV):

где Vt – объем торговли в период времени t.

3. Рассчитывается значение линии накопления-распределения:

где ADLt-1 – значение ADL в период времени (t-1).

4. Рассчитывается значения осциллятора:

где EMAt (3, ADL) – 3-ех дневное экспоненциальное скользящее среднее линии ADL;

EMAt (10, ADL) — 10-ти дневное экспоненциальное скользящее среднее линии ADL.

Статья года:  Индикатор уровней поддержки и сопротивления

Создатель осциллятора предлагал использовать 3-ех и 10-ти дневное EMA, однако эти параметры могут быть изменены. Следует понимать, что увеличение интервала сглаживания будет приводить к снижению количества сигналов и увеличению запаздывания, однако и одновременно повышать их надежность.

Линия накопления-распределения будет расти, когда значение мультипликатора денежного потока будет положительным, и, соответственно, снижаться при его отрицательном значении. В свою очередь значения мультипликатора будет положительным, если цена закрытия будет в верхней половине диапазона и отрицательным, если в нижней. Аналогично индикатору MACD, осциллятор Чайкина будет иметь положительное значение, когда значение EMA с меньшим интервалом сглаживания будет выше, чем значение EMA с большим интервалом сглаживания, и наоборот.

Интерпретация

Прежде всего следует помнить, что осциллятор Чайкина является индикатором индикатора и измеряет момент линии накопления-распределения. Это делает его удаленным, по крайней мере, на три шага от цены базового актива. На первом шаге цена и объем торгов трансформируется в линию накопления-распределения, на втором шаге линия накопления-распределения сглаживается при помощи двух экспоненциальных скользящих средних, а на третьем шаге берется разница между ними. Поэтому для этого индикатора характерна меньшая теснота взаимосвязи с ценой базового актива.

Следует понимать, что индикатор сконструирован таким образом, чтобы измерить давление, которое оказывают на рынок продавцы и покупатели. Его положительное значение свидетельствует о давлении покупателей (быков) на рынок, а отрицательное – о давлении продавцов (медведей). Дополнительные торговые сигналы также можно получить в случае возникновения медвежьих или бычьих дивергенций.

Пересечение нулевой линии

Простейшим сигналом к покупке или продаже является пересечение осциллятором Чайкина нулевой линии. Его положительное значение говорит о давлении быков на рынок, а отрицательное – о давлении медведей. Пример использования сигналов этого типа приведен на рисунке ниже.

Исходная настройка индикатора с использованием 3-ех и 10-ти дневного EMA может привести к довольно частому пересечению нулевой линии, как показано на рисунке выше, что негативно сказывается на качестве сигналов. Поэтому в некоторых случаях разумно увеличить интервалы сглаживания до 6-ти и 20-ти, как показано на рисунке ниже.

На примере графика валютной пары GBP/USD видно, что увеличение интервалов сглаживания привело к снижению количества сигналов и существенному повышению их качества.

Дивергенция

Медвежьи и бычьи дивергенции дают аналитику сигнал о снижении давления на рынок продавцов или покупателей, что зачастую предшествует смене направления господствующего тренда. Бычья дивергенция возникает на нисходящем тренде в случае, когда цены формируют новый минимум, ниже предыдущего, а соответствующий минимум осциллятора Чайкина будет выше предыдущего. Это ситуация свидетельствует о ослаблении давления медведей на рынок, однако требует дополнительных подтверждений, например, в виде пересечения нулевой линии по направлению снизу-вверх.

На приведенном выше графике валютной пары EUR/USD представлен классический пример бычьей дивергенции, которая возникла в момент внутритрендовой коррекции на восходящем тренде. График цены продемонстрировал новый минимум ниже предыдущего, однако аналогичный минимум осциллятора был выше предыдущего. Дополнительным подтверждением окончания коррекции и сигналом к покупке стало пересечение нулевой линии по направлению снизу-вверх.

Медвежья дивергенция возникает на восходящем тренде, когда цены демонстрируют новый максимум выше предыдущего, а соответствующий максимум осциллятора Чайкина будет ниже предыдущего. Однако для повышения надежности сигнала необходимо дождаться пока индикатор пересечет нулевую линию и выйдет в область отрицательных значений.

На приведенном выше графике представлен классический пример медвежьей дивергенции, которая предшествовала развороту тренда. Котировки по валютной паре EUR/USD продемонстрировали новый максимум выше предыдущего, однако соответствующий максимум осциллятора был ниже предыдущего. Дополнительным подтверждением и сигналом на продажу стало пересечение нулевой линии по направлению сверху-вниз.

Статья года:  Бинарные опционы топ 10 брокеров

Осциллятор Чайкина

Сегодня мы рассмотрим такой не особо известный большинству трейдеров индикатор как осциллятор Чайкина (ОЧ). И, как оказалось, совершенно напрасно, поскольку данный инструмент вобрал в себя наработки как непосредственного автора – Марка Чайкина, так и двух легендарных трейдеров – Дж.Гранвила и Л.Вильямса. В осцилляторе используется принцип накопления/распределения, позволяющий определить силу быков и медведей, используя цены закрытия предыдущих периодов. Если данное закрытие периода ближе к максимальным ценам, значит, на бирже доминируют покупатели, если ближе к минимальным – доминируют продавцы.

Принцип работы осциллятора Чайкина

В осцилляторе Чайкина (осциллятор Чайкина скачать) используется такой инструмент, как схождение и расхождение мувингов (скользящих средних). Данный подход в чём-то перекликается с популярным MACD, но Чайкин применил осциллятор для расчёта уровня накопления/распределения (Accumulation/Distribution). Для трейдеров, желающих больше технических подробностей, сообщим: для расчёта данного инструмента используется разница между 3-хдневной и 10-тидневной SМА (Simple Moving Average). Благодаря определённым принципам, заложенным в ОЧ, трейдер получает сигнал о рыночной ситуации с высокой вероятностью реализации сценария.

Например, если в выбранном периоде ценовой уровень расположен выше середины торгового диапазона, это говорит о том, что большинство игроков совершают покупки, т.е. имеет место накопление актива. При этом с каждым повышением цены на актив увеличивается активность процесса накопления. Аналогично зеркально для ситуации, когда цена закрытия расположена ниже середины торгового диапазона, только в таком случае имеет место распределение. Чем ниже цена, тем сильнее процесс распределения.

В большинстве случаев трендовые движения сопровождаются ростом объёмов. Если мы видим рост или падение цены, но объёмы не меняются, скорее всего, сила тренда иссякает.

К торговым сигналам, полученным от ОЧ, можно отнести дивергенцию (расхождение) и пересечение средней (срединной) линии. Выделяют медвежью и бычью дивергенцию. При медвежьей цена рисует повышающиеся максимумы, а ОЧ понижающиеся минимумы. При бычьей всё наоборот. Для подтверждения сигнала стоит учитывать показания других осцилляторов, показывают перекупленность или перепроданность.

В случае медвежьей дивергенции мы покупаем опционы Put, в случае бычьей – Call.

Исходя из вышесказанного, наиболее важным сигналом от ОЧ считается следующий: цена достигла нового экстремума (максимум или минимум), особенно хорошо, если это происходит на уровнях перекупленности или перепроданности, после чего индикатор не может преодолеть свой предыдущий экстремум и разворачивается.

Также следует помнить, что любой сигнал в направлении среднесрочного тренда является более надёжным, чем сигнал против данного тренда.

Недостатки индикатора

Недостатков у ОЧ всего два: первый – индикатор не автономен. Его сигналы всегда следует подтверждать или опровергать с помощью других индикаторов. Отлично себя показали полосы Боллинджера, а также индикаторы, демонстрирующие перекупленность или перепроданность.

Второй недостаток ОЧ – индикатор имеет более короткие (быстрые) скользящие средние, если сравнивать, скажем, с MACD. В результате любое изменение цены на рынке, даже небольшое, сказывается на сигнале. А значит, время от времени мы будем получать ложные сигналы.

Итоги. Осциллятор Чайкина можно применять как для торговли на Форекс, так и для бинарных опционов. При этом можно использовать стандартные графики МТ4, а торговать опционами непосредственно на сайте брокера. Данный индикатор является отличным решением для определения тенденции движения цены на рынке. Важно понимать сигналы ОЧ и использовать его вместе с другим, подтверждающим индикатором.

Успехов и профита, помните, что прибыльность торговли очень сильно зависит от выбранного вами брокера!

Эти брокеры дают наибольший бонус за открытие счета:
Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Рейтинг лучших брокеров бинарных опционов
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: